I fondi Valori Responsabili di Etica sgr mantengono i primi posti sul fronte dei rendimenti. Il dato di fine febbraio, che si riferisce agli ultimi 12 mesi, conferma il trend registrato a fine 2007, quando Etica Sgr aveva già fatto parlare di sé per il buon posizionamento nelle classifiche di categoria (leggi l'articolo).

Oggi il fondo Valori Responsabili Monetario è primo su 52 fondi monetari, con un rendimento del 3,65% (al netto della tassazione e della commissione di gestione). Bene anche l'obbligazionario misto, che si colloca al terzo posto (su 45) e fa segnare un + 1,79%. Registrano un segno meno i fondi Bilanciato (-3,27%) e Azionario (-8,07) che, tuttavia, limitano significativamente le perdite rispetto all'andamento medio dei rispettivi comparti, attestandosi al quinto (su 38) e al settimo posto (su 43).

Come si spiega il buon posizionamento dei fondi etici sul fronte dei rendimenti? "Ci sta premiando il forte sottopeso del settore finanziario, che non riteniamo ancora sufficientemente trasparente dal punto di vista socio-ambientale", spiega Alessandra Viscovi, direttore generale di Egr (leggi l'intervista). Una scelta vincente, che ha permesso ad Etica sgr di rimanere a galla in un momento in cui i titoli bancari trascinavano verso gli abissi buona parte dei mercati finanziari internazionali.

"In una fase, come l'attuale, di forte volatilità, gli investitori si rifugiano nei titoli meno rischiosi. Questo favorisce i nostri fondi ad alta componente obbligazionaria, che da sempre puntano su titoli di Stato di elevata affidabilità", chiosa il direttore generale di Etica sgr.

Il buon andamento dei fondi valori responsabili smentisce quanti, soprattutto in passato, hanno evitato l'investimento socialmente responsabile perché ritenuto "buono" soltanto nella strategia di gestione e non nel rendimento: i fondi etici, infatti, non investono in settori quali l'industria delle armi, il tabacco o il gioco d'azzardo ed escludono imprese e Stati che violano i diritti umani e le convenzioni internazionali sulla tutela dell'ambiente.

Positivi i dati anche sul fronte della raccolta: Valori Responsabili ha infatti superato i 100 milioni di euro di patrimonio, di cui l'80% è investito in Bund Tedeschi. "La Germania è uno dei pochissimi Paesi ad essere in linea con gli obiettivi del Protocollo di Kyoto per la riduzione delle emissioni di CO2 ed è all'avanguardia nello sviluppo di energia da fonti pulite e rinnovabili", conclude Alessandra Viscovi.